基金基准怎么算？
这个简单，假设你投资某只基金，一年下来盈亏情况如下： 此基金在这一年里收益10%（年化），最大回撤-15%（最大跌幅），波动率25%（波动情况）。那么，这只基金的基准情况大概是这样的。 以上数据，是通过Python自动获取的，计算过程如下图 从上图可以看出，我们一共获取了6个指标：收益率、最大回撤、波幅、年化、最大连续亏损、最大连续盈利。接下来，我们分别对这6个指标进行打分。
(一)收益率 我们把资金按照天数平均投放到每天价格处于开放状态的所有标的物上，以获取每天的收益，然后把每日的收益加总，即为总投资的年度收益。不过，我们这里把单笔投资的收益也计算进来，而实际上，投资者不会一次性全部买入，而会分批买入和卖出。我们这里得到的年收益会比实际的投资收益要高一些，但是不影响最终的排名。 年化收益率=（期末净值－期初净值）÷资金总额×365 其中，“期末净值”是最后一天收盘价或者周期结束时的净值；“期初净值”是一开始初始投资时的净值。
(二)最大回撤 基金的最大回撤是指，在市场下跌的过程中，基金净值最低点下跌幅度，也就是最大亏损额度。当然，对于公募基金而言，是不允许出现亏损的，所以这里的最大回撤其实是最大跌幅。
(三)波幅 基金波幅的计算比较简单，就是用区间【（期末净值－期初净值）／资金总额】的绝对值，也就是涨跌幅的绝对值。由于本基组采用等额分摊的策略进行建仓和减持，其相对净值的涨跌幅度更为客观地代表了组合在周期内的波动情况。
（四）年化 年化其实就相当于复利的概念，只是这里没有考虑利息收入。如果将复利概念用于年化收益率，则计算公式如下： 其中，Fv代表终值，即按复利计算本金增加值；Pv代表现值，即按复利计算的本金数值；n代表计息次数；I代表每次的利率。
以上就是基民们在选择主动管理型基金的时候需要注意的几个维度。 当然了，除了主动管理型基金，投资者们也可以选择被动管理型的基金，也就是指数型基金，这类基金的选股和调仓都不靠人，完全根据模型来做，费率也相对较低。要判断一个指数型基金是否优秀，只需要看该指数的表现就可以，因为指数型基金是跟踪指数表现的，我们无法通过其他指标来评价它的表现。